怎么通过MACD背离识别诱多和诱空陷阱

使用MACD指标进行买卖时，当DIF线也出现上扬的趋势，MACD绝对值从小到大逐渐增加时，意味着股价后市看涨。

当MACD的绝对值从大到小，DIF线出现下行走势，MACD绝对值同时出现从大到小时，股价后市下行的可能性增加，所以，股民就能通过DIF线和MACD值结合判断股价可能走势。

实例01-隆平高科

如图1所示，隆平高科(000998)在2010年1月到4月的走势中，出现多次上下波动行情，我们能够从DIF线和MACD值上涨的趋势看出股价也相应上涨，反之，股价也相应下跌。

从MACD值和DIF走势中，股民发现MACD和股价波动基本上一致，而且DIF和MACD走势能够比股价提前调头或者反转，股民常常把这种反转点作为进场和离场的判断依据。

然而，庄家也会通过控制这几个转折点来对股民进行诱空或诱多操作。此时，如果股民仍然将这个MACD转折点和DIF转折点作为判断买卖的时机，常常难逃庄家的陷阱，不是高位被套，就是低位提前离场。

实例02—天奇股份

如图2所示，天奇股份(002009)在2008年11月初股价创出新低后，开始逐步反弹，11月17日达到一个短哲的高点，然后股价调头向下，对应的MACD和DIF曲线都开始调头向下，走势非常明显，似乎预示后市将继续下行。

在11月28日，DIF曲线已经调头向下，MACD值接近0时，股价却迅速反弹，而且，一举突破60日均线，从而，开始进入一轮上涨行情。

这次MACD值和DIF线都出现了下行的迹象，然而，股价却没有形成下跌的走势，反而逐步上行，原因虽然是多方面的，但股民还是可以通过K线图和成交量来发现端倪。

1.首先，从成交量上我们发现，虽然股价在回调，然而成交量并没有放大，反而逐步偏小，在底部形成一个地量，对应的K线图是一个十字星，说明此时多头和空头基本上达成一致，股价下跌有很强的支撑，此时，不会出现过多的下跌。

2.其次，在低位进行反弹的时候，成交量突然放大，说明多头开始进场，空头已经力量耗尽，后市走势下跌的概率较小。

3.最后，MACD值虽然呈现减少的迹象，但DIF出现整体上行的趋势，即使MACD和DIF有短暂的下跌可能，也会受到大趋势的影响，很快进入反弹走势。

所以，这次利用MACD和DIF走势来判断股价后市走势，是完全不正确的。股民要结合多种技术指标进行判断。

实例03—兰花科创

如图3所示，兰花科创(600123)在2008年下半年受到大盘整体熊市影响，股价一路下跌，在2008年10月17日股价接近最低点，此时MACD值达到最大负值，开始逐步回调，同时DIF线也出现调头迹象。然而股价却没有出现明显上扬的迹象，反而在横盘整理后，继续下跌到历史最低点，这段股价走势与MACD值和DIF走势明显不同。

造成这种股价走势和MACD值走势不一致主要是因为成交量不足以支撑股价上涨，虽然MACD和DIF值整体反转，但是，成交量没有相应增加，最终造成股价回落或者低位盘整的结局。

MACD交叉陷阱

MACD指标的运行是周期性的，因此必然会发生DIFF快线和DEA慢线交叉的时候。交叉信号是MACD指标的主要特征之一，是中短期较为准确的买卖信号。在理论上，DIFF快线自下向上穿过DEA慢线时，称为MACD金叉，为买入信号，DIFF快线自上向下穿过DEA慢线时，称为MACD死叉，为卖出信号。虽然MACD指标主要用于中长线操作，也简单直观好用，但交叉陷阱一样很多，仍然需要多加留意。

一、 金叉陷阱与死叉陷阱

在图标上，DIFF快线自下向上穿越DEA慢线形成金叉，显示市场逐步转强或回调结束，表明多方占据一定优势，为买入信号，但在实际交易中，当MACD指标金叉后，金价并没有出现大幅度上涨，而是出现小幅反弹后转向下跌，形成一个买入的金叉陷阱。

同样的，在图标上，当DIFF快线自上向下穿越DEA慢线形成死叉，显示市场逐步转弱或反弹结束，表明空方占据一定优势，为卖出信号，但在实际交易中，当MACD指标死叉后，金价并没有出现大幅度下跌，而是在短暂的横盘整理或小幅下探后重拾涨势，形成一个卖出的死叉陷阱。

二、注意事项

MACD指标的交叉信号经常出现，虚假信号也很多，投资者有时常常被虚假信号所骗，以致出现大量的判断失误，那么在实际操作中，应当如何避免这种失误呢?

1、 观察MACD柱线的方向

当DIFF快线上穿DEA慢线形成金叉，如果MACD柱线呈上升方向，金价的上升力度最强，大多发生在上涨行情的快速拉升阶段，如果MACD柱线接近平行，金价的上升力度较强，大多数时候出现在突破行情之中，如果MACD柱线呈下降方向，金价的上升力度可能较弱，大多数是上涨行情的最后阶段，此后金价开始下跌。

当DIFF快线下穿DEA慢线形成死叉，如果MACD柱线呈下降方向，金价的下跌力度最强，大多发生在下跌行情的快速下探阶段，如果MACD柱线接近平行，金价的下跌力度较强，大多数时候出现在突破行情之中，如果MACD柱线呈上升方向，金价的下跌力度可能较弱，大多数是下跌行情的最后阶段，此后金价开始上涨。

2、 分析移动平均线排列情况

如果移动平均线呈多头排列，当DIFF快线上穿DEA慢线形成金叉，表明金价转跌为涨或回调结束，是买入信号，当DIFF快线下穿DEA慢线形成死叉，表明金价进入回调行情，后市将会重回升势。如果移动平均线呈空头排列，当DIFF快线下穿DEA慢线形成死叉，表明金价涨势将要终结，行情进入空头市场，为卖出信号，当DIFF快线上穿DEA慢线形成金叉，表明金价进入反弹行情，后市将会重回跌势。

3、 观察金价走势形态

当DIFF快线上穿DEA慢线形成金叉，看金价是否有底部形态出现，如V形、双底、头肩底、上升三角形、下降楔形、上升旗形等技术形态，当DIFF快线下穿DEA慢线形成死叉，看金价是否有顶部形态出现，如倒V形、双顶、头肩顶、下降三角形、上升楔形、下降旗形等技术形态。

MACD双叉陷阱

MACD指标第一次交叉后，不久又出现第二次相同意义的交叉，称为二次交叉信号，一般预示着行情将要纵深发展，可以提供较为准确的买卖依据，其可靠性比一次交叉信号要高，不过双叉信号也常常出现虚假信号，应引起投资者警惕。

一、 二次金叉与二次死叉陷阱

MACD指标在低位出现第一次金叉后，金价小幅上涨后回落整理，不久再次形成金叉信号，若在日K线上形成W底形态，表明金价已经出现下跌乏力的情况，后市将要上涨，为买入信号。不过在实际交易中，二次金叉信号出现后，金价没有出现预期的上升行情，反而很快展开盘整或继续下跌，构成一个低位二次金叉陷阱。

MACD指标在低位出现第一次死叉后，金价小幅下探后反弹整理，不久再次形成死叉信号，若日K线上形成M顶形态，表明金价已经出现上涨乏力的情况，后市将要下跌，为卖出信号。不过在实际交易中，二次死叉信号出现后，金价没有出现预期的下跌行情，反而很快展开盘整或继续上涨，构成一个高位二次死叉陷阱。

二、注意事项

1、 看KDJ指标的背离情况

如果MACD指标第二次金叉出现后，金价不断走高，并创出近期新高，而同期的KDJ指标却逐渐走低，两者产生顶背离现象，表明金价上涨接近尾声。如果MACD指标第二次死叉出现后，金价不断走低，并创出近期新低，而同期的KDJ指标却逐渐走高，两者产生底背离现象，表明金价下跌接近尾声。

2、 看RSI指标的背离情况

如果MACD指标第二次金叉出现后，RSI指标呈顶背离，表明金价上涨乏力，上升势头不足，后市将要下跌，如果MACD指标第二次死叉出现后，RSI指标呈底背离，表明金价下跌乏力，蓄势待涨，为买入信号。

3、 看关键位置破位情况

在MACD指标出现第二次金叉后，金价在向上突破压力线、前期高点、成交密集区、黄金分割位时，如果涨势一气呵成、势如破竹，后市可以看高一线，如果涨势拖泥带水、有气无力，后市继续上涨将存在疑问。在MACD指标出现第二次死叉后，金价在向下击穿支撑线、前期低点、成交密集区、黄金分割位时，如果跌势一气呵成、势如破竹，后市可能还有新低，如果跌势拖泥带水、有气无力，后市继续下跌将存在疑问。

4、 观察金价走势形态

在MACD指标出现第二次金叉时，看金价日K线是否出现底部技术形态，如W底、头肩底、上升三角形、下降楔形、上升旗形等技术形态，在MACD指标出现第二次死叉时，看金价日K线是否出现顶部技术形态，如M顶、头肩顶、下降三角形、上升楔形、下降旗形等技术形态。

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