炒股必学：KDJ动能反转

动能反转

动能是指物体因运动而具有的能量。从某种意义上来说,大部分技术指标都属于动能指标的范畴,如MACD,KDJ,RSI等。（下面是小编为大家收集的KDJ动能反转相关信息，希望你喜欢。）

1.动能反转原理

动能反转原理,是指股价在上涨或下跌过程中,都是以动能作为支撑的。股价持续上涨时,动能必然持续增加。当动能达到极限,无法继续增加或出现衰减时,股价的上涨将很难持续,未来有下跌的可能；反之亦然。如图1-12所示。

如图1-12所示,动能指标的反转往往先于股价的反转,这说明在股价到达顶点之前,动能已经开始减弱,无法支撑股价持续上涨了。

不过这里交易者需要记住一点：买卖信号只能通过价格形态的反转来确认,无法通过动能指标的反转来确认。就像图1-12所示的那样,动能指标反转后,股价还在继续上涨。尽管所有人都知道这种上涨注定持续的时间不会太久,但却没有人能准确地确定上涨趋势到底在哪一刻结束。正因如此,价格形态未发生反转时,交易者最好耐心持股,收荻尽可能多的利润。

2.KDJ指标背后的动能反转原理

KDJ指标的超买超卖功能,从本质上来说就是为了更准确地捕捉动能反转和股价反转信号而设计的。股价持续上涨,动能指标也会随之上升。当股价进入高位,动能指标就会进人超买区域。根据KDJ指标的用法可知,这属于非常规区间,也就是说,动能指标注定是要从超买区域返回常规区间的,而返回时必然是股价回落的时候。

为了更早地捕捉股价回落的信号,除了需要关注曲线K之外,还要对照曲线D和曲线J两条辅助曲线的走势以及三条曲线之间的关系,这样才能保证获得的信号更加准确,更加及时。

如图1-13所示,金种子酒的股价在2015年8月中旬创下阶段高点后出现快速下跌,KDJ指标也随之出现了剧烈摆动。

通过图1-13可以看出,2015年8月17日,该股股价到达阶段高点时,KDJ指标的三条曲线全部位于超买区域。这说明推动般价上涨的动能已经达到极限,未来无法继续增强,动能反转的可能性较高,股价随时有可能出现下跌。

8月18日,该股股价以跌停报收,曲线K同步跌破曲线D形成高位死叉,且KDJ指标的三条曲线全部离开超买区域,回归常态区域。这说明价格出现反转,短期内有下行风险,短线交易者可以考虑卖出股票。

只有轻仓才能避免灭亡

期货“双11闪电屠杀”的启示，期货、股票皆同此理。2016年11月11日期货夜盘，6分钟内从暴涨到暴跌，日内走势图就像一道闪电，瞬间照亮并击杀了所有风控不到位的交易者。

交易，再一次以无数人的倾家荡产、血泪代价甚至生命，书写其历史性时刻。

这是一个温暖惬意的冬日周五晚上，9点开盘的期货夜盘承接日盘让人窒息的火爆，铁矿开盘即封于第四个连续涨停，棉花开盘不久也直奔第二个连续涨停，整个盘面红得发烫。

9点45分，棉花打开涨停，直线下跌2个点，停顿喘息3分钟后，一口气飞流直下，由红翻绿，打到跌停，6分钟内下跌超过10个点。

其他品种均同时由大涨到大跌，并巨量减仓，PTA、菜粕夜盘收于跌停。

类似的还有PTA，日盘巨量增仓涨停突破底部大形态，夜盘开始继续增仓大涨，没人怀疑一波行情正在拔地而起，结果同样是几分钟内由大涨打到跌停，扑腾几下后收于跌停。

以棉花为例，若涨停板上满仓做多，跌停板平仓，下跌超过10个点，期货带10倍杠杆，等于股票超过10个跌停板，不管你的资金是1万还是1亿，6分钟内账上资金变成负数。所以，昨晚满仓或重仓追多且未闪电般成功逃生者，重伤甚至爆仓者不在少数。

只有轻仓，才能逃过“双11闪电屠杀”这样的极端行情带来的灭顶之灾。

我在前文中说了：与重仓者，不足以谈交易。重仓，不仅扭曲交易技术，让交易系统无法正常运转，交易无法有效进行，还迟早会让你死于期货“双11闪电屠杀”这样的极端行情。

常识看上去总是平淡无奇，无法让人激动，那只是因为大家短视。只有放到时间的长河里，才能还原常识的魅力和伟大。这不，20多年一遇的期货“双11闪电屠杀”瞬间就还原了轻仓的魅力和伟大。

重仓者也许精彩地活过，轻仓者却持久地活着。连活着这一关都过不了，谈精彩只是“三季人”的无知。

养成轻仓习惯，就是你做期货交易的核心竞争力，就是你的交易之命，就是你真正精彩的起点。

交易成长路上，要成功，必须将灾难兑现成财富，小灾兑小财，大灾兑大财。“双11闪电屠杀”这样20多年一遇的大灾，一定要兑现成轻仓习惯这个巨大的财富，否则，下一次灰飞烟灭一定在前面等着你。

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