股票技术分析方法

在股票市场中，价格、成交量、时间和空间是进行分析的四大要素。这四大要素之间的相互关系是进行正确分析的基础。（下面是小编为大家收集的股票技术分析方法相关信息，希望你喜欢。）价，是指股票过去和现在的成交价。

技术分析中主要依据的价格有开盘价、最高价、最低价和收盘价。量，是指股票过去和现在的成交量(或成交额)。技术分析要做的工作就是利用过去和现在的成交价和成交量资料来推测市场未来的走势。价升量增、价跌量减、价升量减、价跌量增是技术分析所依据的最重要的价量关系。时，是指股票价格变动的时间因素和分析周期。

一个已经形成的趋势在短时间内不会发生根本改变，中途出现的反方向波动，对原来趋势不会产生大的影响。一个形成了的趋势又不可能永远不变，经过一定时间又会有新的趋势出现。循环周期理论着重关心的就是时间因素，它强调了时间的重要性。分析人员进行技术分析时，还要考虑分析的时间周期，可以以“日”为单位，也可以以“周”、“月”、“季”或“年”为单位。

比如用日K线、周K线、月K线、季K线或年K线来进行短期、中期或长期分析。空，是指股票价格波动的空间范围。从理论上讲，股票价格的波动是“上不封顶、下不保底”的。

但是，市场是以趋势运行的，在某个特定的阶段中，股票价格的上涨或下跌由于受到上升趋势通道或下跌趋势通道的约束而在一定的幅度内震荡运行，空间因素考虑的就是趋势运行的幅度有多大。不言而喻，一个涨势或一个跌势会延续多大的幅度，这对市场投资者的实际操作有着重要的指导意义。

贯穿本书所有关于技术分析的内容，我们或多或少都要暗示到时间问题。在周期分析者眼中，这个问题是理解市场涨落现象的关键之处。同时，我们打算给我们越来越丰富的分析工具包中，再添上时间这个重要的方面。这里我们所要解决的，不再是市场要向哪个方向运动、目标有多远的问题，而是要探究何时市场将达到那里，甚至是何时市场将开始转折的问题。

我们以标准的日线图为例。其中垂直轴表示价格，但这仅是有关资料的一个方面。水平轴表示时间。因此，日线图其实是时间——价格图。可是，很多人单单执迷于价格资料，而忽视了时间因素。

在研究价格形态的时候，我们获悉形态形成时所经历的时间长短，与随后的市场变化的幅度之间，存在着一定的关系。趋势线、支撑水平和阻挡水平保持有效的时间越长，则其影响力越强，即便是摆动指数，我们也需要对其时间参数作出选择。

很显然，在各种技术分析方法中，都必须在一定程度上考虑时间因素。不过，这些考虑方式各行其是、各有一套，因此不太可靠。而时间周期正好对症下药。周期分析者认为，时间周期是决定牛市和熊市的决定性因素，而不是次要的或辅助性的角色。一方面，时间因素在市场上占据统治地位，另一方面，所有的技术工具再加上时间周期后，便如虎添翼。

例如，移动平均线和摆动指数就可以通过主流周期而得到优化。在趋势线分析中，我们可以借助周期分析对趋势线进行甄别，以确认有效的趋势线。在价格形态分析中，如果结合考虑周期的峰和谷的分布，也能提高其效能。另外，我们还可以通过“时间窗”方法，对价格行为进行过滤，略去无关紧要的变化，突出重要的周期性顶和底附近的变化。时间因素在支撑和阻挡中占据着极为重要的地位。

时间不仅是形成支撑和阻挡的重要因素，也是衡量支撑和阻挡力度的重要标准。时间因素在支撑和阻挡中表现为：先前的支撑和阻力和当前的距离越远，其蕴含的阻力和支撑的力度越大。

具体表现为两个层面的内容：

(1)同一个分析周期中，先前的支撑和阻力位离当前距离越远，支撑和阻力越大;离当前距离越近，支撑和阻力越小;

(2)分析周期越大，支撑和阻力位蕴含的力度越大，分析周期越小，支撑和阻力蕴含的力度越小。月线的支撑和阻力大于日线中的支撑和阻力，5分钟的支撑和阻力小于30分钟的支撑和阻力。

不同的时间周期趋势所遇到的阻力的大小不尽相同。在1分钟图表上，趋势运行所遇到阻力往往来自1分钟的阻力位，在5分钟图表上，趋势运行所遇到的阻力往往来自5分钟的阻力位。

支撑与阻挡的时间共振是一种重要的市场现象，对于研判个股盘中的趋势运行状态有着非常的意义。不同周期共振的程度越高，其支撑和阻力的强度越大，对趋势运行的影响越大。

第一类 指标类

技术分析的含义

指标类是根据价格和成交量的历史资料，通过建立数学模型，得到一个体现证券市场某方面内在实质的指标值。

指标反映的内容大多是无法从行情报表中直接看到的，它可以为我们的操作提供指导方向。常见的指标有：相对强弱指标(RSI)、随机指标(KDJ)、平滑异同移动平均线(MACD)、能量潮(OBV)等。

第二类 切线类

切线类是按照一定的方法和原则，在根据股票价格数据所绘制的图表中画出一些直线，然后根据这些直线的情况来推测股票价格未来的趋势，这些直线就叫切线。

切线的关键在于它的画法，画得好坏直接影响预测结果。而在画法标准上，不同的人有不同的理解。例如，在画一条趋势线时，有些技术分析师只从K线的实体顶点来画，有些技术分析师则会把影线包含进去，因此描绘的结果会大不相同。

常见的切线包括：趋势线、轨道线、黄金分割线、甘氏线、角度线等。

第三类 形态类

形态类是根据价格图表中过去一段时间走过的轨迹形态来预测股票价格未来趋势的方法。

价格走过的形态是市场行为的重要部分，从价格轨迹的形态中，我们可以推测出证券市场处在怎样的大环境中，由此对操作提供指导。尤其是对市场顶部和底部的判断，形态理论发挥了较大作用。

主要的形态有：M头、W底、头肩顶、头肩底、圆弧底等。

第四类 K线类

K线类是根据若干天的K线组合情况，推测证券市场中多空双方的力量对比，来判断证券市场行情。

在A股市场上，K线图是进行各种技术分析最重要的图表，比如之前提到的切线，也都要在K线图上画。K线的优点在于直观、简洁，难点在于组合变化多端，也可能被操纵者人为利用，带来分析上的干扰。

人们经过不断总结经验，发现了一些对股票买卖有意义的K线组合，新的研究结果也在不断地被发现和运用。其中也加入了不少分析者的主观成分，是一项比较依靠个人经验的技术工具。

第五类 波浪类

波浪理论是把股价的上下变动和不同时期的持续上涨、下跌看成是波浪的上下起伏，认为股票的价格运动遵循波浪起伏的规律，数清楚了各个浪就能准确地预见跌势和涨势的发展阶段。

波浪理论在中国流传甚广，与别的技术分析流派相比，最大的区别就在于能提前很长时间预计行情的顶和底，而其他技术分析流派往往要等到新的趋势确立后才能看到。但波浪理论又是公认的较难掌握的技术分析方法。

以上提到的这五类技术分析方法，从不同的方面理解和考量证券市场。在操作上，有的注重长线，有的注重短线;有的注重价格的相对位置，有的注重绝对位置;有的注重时间，有的注重价格。尽管各类分析方法考虑的角度不同，但目的是相同的，彼此并不相互排斥，在使用上也可以相互借鉴和配合。

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