如何做好资金与仓位的分配管理

当投资者经过分析已经对后市的价格走势有一个预期并且市场出现了投资者认为的买卖时机后，接下的任务便是真正的交易，即去买卖合约。但是究竟用自己已有资金的百分之几去从事这笔交易，不同的投资者有不同的方式，激进的投资者可能会全仓跟进。（下面是小编为大家收集的如何做好资金与仓位的分配管理相关信息，希望你喜欢。）

但是市场是不确定的，全仓跟进的资金管理方法很可能会面临着惨重的损失，而一旦本金发生重大损失，投资者也许不得不暂时或很久地远离这个充满了机会的投资市场。相反，如果能很好地配置好资金，投资者会在收益和风险之间找到最佳的平衡点，在市场中处于可攻或守的有利位置。

资金管理是指控制每笔交易投入的资金量，合理分配资金并以此控制风险，保存交易的实力。以下罗列了一些普遍性的要领，希望能对投资者的资金管理起到帮助作用。

若无法明确上升趋势已确立，总投资额必须限制在全部资金的50%以内，另一半的资金用于保护，防止判断出现的失误。尽量不要把全部资金都压在一只个股身上。分散投资，但也不要太散。设立止损价，保护本金。学会使用累进(PYRAMID)加码。

小提示

累进(PYRAMID)加码是我们在资金布局时的一种极好方法。这一方法主要应用在当投资者的大方向判断正确后，第一笔交易所产生的利润，但是第一次买进或卖出的资金较少，投资者可以在趋势明朗的过程中逐步加码。

下面以牛市为例来说明累进加码方法的应用。假设某投资者在A点买进，刚好买在底部，接着行情开始上涨，投资者认为这轮涨势才起步因而并不急于套利，又在次高点B点再次买进加仓，当行情涨至C点，认为不过是这轮涨势的中间点，于是再次加码扩大战果，临近顶部才完全清仓，获利出局。

正确应用累进加码法有3点是必须要注意的。

赚钱时才加码，因为赚钱时加码属于顺市而行，顺水推舟。不能在同一个价位附近加码。

不要采用倒金字塔式加码，即加码的分量只能是一次比一次少，这样才能保住前面的收益，如果加码分量一次比一次重，很可能会造成这样的结果，即一次加码错误就使以前的收益都损失掉，甚至出现亏损。

小提示

上述资金管理方法是股票交易中较为通行的，一般来说也是较为基本的，投资者为了适应自身的具体要求，可以对其适当地加以改进。

愚蠢的山鸡

一群猎人来到大森林里，发现这里的山鸡多得数不清，就各自去抓，但是这些鸡跑得都很快，他们抓也抓不着，即使累个半死。后来猎人们一起开了个会，他们决定联合起来彻底解决抓山鸡的问题。

他们在山上很多地方设立了投喂点，每天固定的，在这些投喂点给山鸡喂食，并且在每个投喂点儿喂食时，都会给山鸡们播放不同的音乐。慢慢的，山鸡们养成了习惯，当音乐响起时，便一起跑到投喂点吃食。在这个森林里，有固定的食物吃，慢慢的连其它森林里的山鸡也都跑到这里来，并且按照不同的音乐跑到不同的投喂点吃食，在山鸡越来越多的同时，猎人们开始在每个投喂点周围开始设立越来越多的陷阱，这样当他们每次投喂完山鸡后，都会有大量的山鸡掉到陷阱里。

启示：散户在股市中受小利益驱动，往往形成固定的思维模式，甚至会整天会做梦天上掉馅饼的好事掉到自己头上，因而在股市中一定要有冷静的思维和分辨事物的能力，千万别被小收获冲昏头脑掉进更深的陷阱中

仓位是什么

在股票投资中，炒股的基础单位就是仓位，其主要是指投资人实有的投资基金和投资人实际投资的比例，很容易理解，简单举个例子来说，假如说我现在手里有10000元用于投资，但是我只用了4000元买了股票或者基金，那么此时我们的仓位就为百分之四十。其中如果我们把这10000元全部买了股票或者基金，那么此时我们就仓位就被称为满仓，如果把股票或者基金全部抛售，那么此时该称仓位为空仓。

在炒股的过程中，如何根据市场的变化来控制自己的仓位，是自己的损失最小化，利益最大化，这是一个非常重要的环节，如果控制不好仓位会陷入一个很被动甚至进退两难的境地。

比如说，在市场处于一个跌宕起伏的时期时，就不应保持满仓的状态，因为市场随时都有可能面临下跌的风险，此时处于一个半仓的状态是较为理想的选择，一旦市场出现大跌的状态就，就会发现自己手中所持有的股票会跌到一个很低的价位，此时可将其买入，待其上涨之时，再把原来的卖出，赚取其中的差价，谋取暴利。

从某种意义上来说炒股就是一个仓位进出的过程，而仓位无非可分为两种，建仓和出仓。

仓位的变化每个时机都会存在着一定程度的风险，我们要学会对仓位的微观调控来控制风险，在此小编总结了三点：

1.即使把握再大，心细的可靠性有多么的大，确定性有多么的高，也不建议把全部的投资都某种单一的品种上面。

2.在行情整体上并不看好的时候，处于低迷的时期时，底仓为介入，一旦形势变得明朗起来据当时的情况，要么满仓，要么空仓，

3.补仓的目的在于增加盈利额，不在于可以挽救什么措施，不要为了补仓而补仓。所以轻易不要补仓，需要的是即使斩仓。

对于仓位的控制，下面的方法可供参考：

第一、在大盘上涨的过程中保持7成的仓位在手，等手中的个股都处于盈利状况时，就可以增加仓位，满仓持股，一旦后期买进的个股有被套的，就可以先将盈利的个股卖出一部分，挪出资金来做补仓，争取早一点解套，也是解套技巧中的一种。

第二、当大盘在进行箱体震荡的时候，可以持有4到5成仓，个股冲高就逐步的建仓，出现急速下跌就买进，盈利就走，快进快出，博取短差利润。

第三、一旦大盘处于低迷状态下，那么空仓等待机会是最佳的选择。

当仓位控制了，心态平稳了，操作起来就会从容不迫，那么针对市场的上涨或是下跌都有了应对的方法，做好了资金仓位管理，你就又离稳健盈利近了一步了。

一、本金管理

入市投资，本金的管理是第一步，这是投资的根基。

1、建仓，应该将建仓比例设定为量化比例，这样才有利于仓位控制，比如本金的20%。

2、投资周期决定建仓资金划分，前面确定了建仓资金和本金的比例，这里是根据投资周期再划分，确定建仓资金的划分比例。比如长线70%，短线30%。

3、建仓比例不是一成不变，明显的多头市场，比如牛市，应该扩大仓位;明显的空头市场，比如熊市，应该缩小仓位。

4、投资状态决定仓位，出现连续亏损，需要降低仓位直至离场。连续的亏损证明交易系统不适合当前行情，必须离场调整。

二、仓位管理

1、永不满仓，始终保持一定比例的备用资金，一定要量化，比如保留本金30%。

2、有一些投资者会根据大盘风险系数来确定标的仓位，但是对于普通投资者，确认风险系数不是一件很容易的事，那么我们变通的来处理这个问题。

大盘的趋势大家应该都会判定，当趋势走入下降通道，降低仓位，当趋势走入上升通道，提高仓位，这样大家就比较容易量化。比如下降通道10%仓位，上升通道30%仓位。

三、加仓管理

加仓管理的方式很多，但理论上都是在复合配置的基础上进行变化，简单的举个例子。

根据本金管理和仓位管理，还有一部分资金处于闲置，把闲置资金进行等分，假设将其分为8份，交易系统提示加仓，就投入一份。投资者也可以使用倒金字塔的加仓方式，把闲置资金等分为7份，第一次加仓一份，第二次加仓两份，第三次加仓四份。

无论哪一种方式，都是把加仓资金划分成等分后，根据加仓原则复合使用，这就是复合配置。

投资者只要明白这种加仓的原理，就可以根据自身情况设定相应的加仓方式。

四、风险管理

小马个人的风险管理并不在仓位控制系统中，但是对于有止损需求的投资者，风险管理就显得尤为重要，及时止损可以将损失最小化。

设置止损也是需要量化的，在浮亏达到一定比例后必须割肉止损，防止损失扩大，比如市场弱势时，浮亏5%止损，市场强势时，浮亏10%止损。

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