涨停股票的研究分析

玉璇分享时间：2024-03-21 07:07:55

涨停股票的研究分析

沪深股市自实施涨幅限制以来,我们对涨停后的各股走势追踪研究了数年,得到了满意的结果。通过对近两年来出现过涨停的股票追踪统计,研究分析得出以下结论：

1)涨停短期走势

(1)涨停股次日走势:通过对出现过涨停的股票进行分析,涨停次日最高点平均涨幅为5.92%,按次日收盘价计算平均收益为2.86%,因此,如果短线介入涨停股后,次日平均收益也大大高于目前二级市场的收益率,即使按平均收益率推算,年收益率也至少在65% 以上。

(2)涨停股次日走势与其股价高低之间的关系涨停股次日走势与其股价高低有着密切关系,可以发现,7元以下涨停股的次日收盘平均涨幅在4%以上,远远高于 2.86%的平均收率,因此,介入低价涨停股的投资收益会更高。我们还发现,介入20元以上的高价涨停股收益率也相对较高

(3)涨停股次日走势与其流通盘大小之间的关系在涨停各股中,流通股本在3000-8000万股间的股票次日走势较好,其平均涨幅远高与平均值。也许是中盘股放量涨停,可能较大级别的主力介入,而不同与小盘股(仅为势力大户所为)和超大盘股(盘子太重,继续拉升有一定难度)的缘故。因此,介入3000-8000万股盘子的涨停股,收益率较高。

增长时间周期可以减少交易频率

某些人认为,采用较短的时间周期可以降低风险,因为失败部位可以尽快出场。这种说法或许没错,但可能让成功部位过早了结,而且佣金费用也会快速累积。相对于更长时间周期的走势图来说, 1 分钟或 5 分钟走势图自然会更经常提供交易信号。每个行情小波动,反映在这类极短期走势图上,看起来似乎非常重要而必须采取相应行动,实际并不然。假定采用简单移动平均穿越系统,运用 5 分钟走势图,可能每天出现 5 个交易信号;如果采用 60 分钟走势图,可能每个星期只有 3 个信号;在日线图上,可能每隔几个星期才有 1 个信号。白从我改采用 60 分钟走势图追踪与评估行情之后,交易频率明显下降,因为交易信号大幅度减少。现在,每天进出的次数不再是 20 一 30 次,某些成功部位的持有时间已经延长到数天之久。目前,我不会因为信号反复而不断进出;如此一来,每天节省的佣金费用与滑移差价可能高达好几百块钱,获利也变得更简单一些。

增长时间周期的好处

增长时间周期有一些好处,除了能够更清楚掌握行情之外,还可以让成功部位持有更长的时间,并减少交易次数。

每个人都知道, 赚钱的最大关键就是“立即认赔,让成功部位持续获利” 。但绝大部分人却经常会过早了结成功部位。他们对于获利状况很满意,不想流失既有获利,或不能由正确时间周期判断行情,提升到更高的可能性。交易者或许会发现,既有趋势还有很大空间,过早获利了结等于丧失机会。如果交易者只局限于极短线的时间周期内,很容易被洗掉一些原本不该结束的部位。为了防止这类的情况发生,最好的办法就是增长时间周期,尽可能让成功部位继续获利。