股市行情到底怎么看才是正确的分析方法

然而就是如此重要的问题，目前国内在这方面却存在着若干重大的误区，这既使得分析者们总是说错话，自打嘴巴，也使得股市中充满了噪音，一般投资者难辨好坏，不知所措。

误区之一

用所谓的波浪理论为依据，单纯地用数浪的方法来研判、预测股市大盘未来的走势。有一批这样的投资者，自认为掌握了波浪理论，总在按波浪理论不断地数浪分析股市大盘走势，他们可以从1990年开始对中国的股市大盘走势进行数浪，一直数到现在正在走第几浪，然后再推测未来的走势将如何如何。按此方法，股市大盘走势大浪套小浪，数不清楚时就说走的是延伸浪，数得清楚时，能精确到某年某日大盘会上涨或下跌到某个具体点位。这种机械的方法，是一种停留在上世纪30年代水平上的方法，非常落后了。

误区之二

对大盘运行的中、长期走势缺乏总体把握，总是忙于分析研判明天，或是后天大盘是涨是跌。这类朋友，今天大盘涨一点就看多，明天大盘跌一点就看空，表面忙得不亦乐乎，听众、读者甚多，实际上则是在经常自打嘴巴，反复无常，一惊一咋，却对大盘的中期走势的判断永远没有一个清晰看法。个人认为股市大盘的当日走势是无法预测的。这种分析股市大盘走势方法的缺陷是，分析者总在做一种“对错参半”的工作，有时尽管对明天股市走势的预测对了，如在非关键点位，其对投资操作也是没有多大的指导意义。经常关注这种分析的投资者，也大致是一批缺乏投资总体策略、追涨杀跌的散户们。

误区之三

把经济运行的走势等同于股市大盘的走势来看待。由于股票投资成为当代中国普通居民的理财手段，数千万人参与了股票投资，股票投资成为当代经济活动热门话题，这也就使得一些以前专注于研究宏观经济的学者参与到对股市大盘走势的研究中来，而他们能做的往往是把对宏观经济走势分析等同于股市走势分析。

如2009年，他们对中国经济的走势看法是上半年走低、下半年走好，于是得出结论，2009年中国股市大盘的走势为“前低后高”，但实际走势恰恰相反，上半年经济不景气时，股市上涨走牛，下半年经济真的好起来时，股市却下跌走熊。我们承认，股市走势与经济走势是正相关关系，但绝对不是完全对应的正相关关系。

误区之四

被不良的心态所左右，对股市大盘走势下主观结论。股市的波动一定会引起投资者、分析师内心发生相应的波动，但股市大盘的走势往往与他们的心态波动呈相反的特点。当大盘连续下跌，使投资者进一步看跌时，股市会突然转为上涨;当股市连续上涨，市场开始看涨时，股市却转头向下，变为下跌。

对于如何分析股市大盘走势，我的第一个看法是“主要趋势、次级趋势、日常波动”三个观点，把总体上把握股市大盘的主要趋势、次级趋势的运行作为分析大势的主要目标，我们对股市大盘走势心中有数，比预测明、后天的日常走势更为重要。

总体上大盘运行的牛、熊趋势是能够分析出来的，大盘牛市或熊市大小级别是大致能够分析出来的，大盘处于牛市或熊市的哪个阶段也是能够分析出来的;而大盘的日常波动或大盘的牛市顶部或熊市底部的具体点位是不能准确分析、预测出来的。

我的第二个看法是，对股市大盘走势的分析，不能用单一的一种方法，或仅从一个方面去进行，要用一个系统分析的方法体系才能得出相对正确的结论。

我的第三个看法是，我们强调对股市走势大盘预测分析的重要性，我们也要进行对股市大盘走势的预测分析;与此同时，我们又不要完全相信自己或别人的预测分析，每一轮牛市的顶部或熊市的底部，都是在其运行过程中渐行渐明，最终被确认的。高明的投资者，在大盘运行的顶部或底部区域能有所感觉，在其顶部或底部形成确认前一两个星期，或顶部或底部确认后马上采取行动，都是成功的操作。

在牛市和熊市情况下，在趋势方向上移动的过程中，先折回，然后再次沿着主导趋势的方向将价格推得更远，因为股票最终以从弱势向强势的过渡结束，所以导致趋势变得更为强势。传递的意图便是交易者想要继续持有股票，顺着趋势方向等待下次机会，以便更好地进行交易。在牛市中，这个过程被看做是较大买方级慢收集的过程。较大的买方倾向于缓慢零散地收集股票。他们财富雄厚，相对于一般人来说，他们是最有可能对股票出价的人。他们想要在最好的价格买进并开始收集，为了不突然地推动价格走高，且导致不利的结果出现，他们变得十分耐心。他们期望看到股票反复波动而不是一路帆升。如果价格持续走高，他们就不可能在最合理的价格点上购买股票。

由于股票处于收集的过程，并没有涨价，所以买方的热情或多或少会被抑制.涨价只出现在收集完成之后，而这也就是你看到的最多最快的收益。即便在涨价过程中，还是会有潮起潮落，但它出现不太频繁，它的回探同定向激增比起来也就算不上什么了。

一旦一个更大的买方或者买方团体购买了大量股票，那么将促使他们继续持有并且静观其变，因为这往往预示着有好事要发生，这可能会是价格上涨。在华尔街有这样一句谚语：每一只股票都会有一个故事。这句话很有道理，因为华尔街本身就是在出售这些故事。他们出售希望、兴奋，以及对于未来潜在事件的保证。随着这些故事的循环.较大的买方试图突然向上推动股票价格，创造了额外的兴趣以诱使其他买方购买该股票。如果他们成功了，那么价格会继续上涨，涨到更高。这个过程就是所说的涨价。在这个过程中价格会获得动力，并且具有当时股票流行的各种特性。想到贪婪，就想到之前像美国在线和安然公司股票的例子。这些股票有大呈可疑的基础。它们同样最终垮得一无所有。只要你能正确地阅读图表并且在下跌之前离场就能获得大量的金钱。

随着价格上涨，较大的股票持有者开始“逢高卖出”。收集的过程也与此类似，派发开始进行。这便是在更好的价位上缓慢出售廉价积累股票的过程，这个过程一定要缓慢且分散，这样才能保证不会有怀疑出现。这个过程在90年前非常流行，而现在我们也没有任何理由认为它不再适用于现代市场之中。价格变化直到今天仍旧支持这个推动股票上涨以及在上升过程分散的理论。这就是所谓的派发。在这个阶段，即便趋势开始改变，股票也会出现极端的下跌和上涨。在大多数时间里它很细微，而且分配阶段通常会持续较长的时间。对于多数股票来说，在市场中它总是和项端巧合地碰到一起。一个下跌的阶段确保了恐惧的散播，虽然市场持续上涨下跌，但回探已经不太能够确定强化的熊市趋势了。

这就是股票在收集和派发时上涨下跌背后的逻辑。只有在上涨和下跌阶段，巨大的、快速的价格变动才会出现。可以看到，在上涨和下跌阶段，图更像是蹦极而不是滑雪道。收集和派发推动股票向后、向前移动，表面看起来是在踩水，而实际上它建立起了趋势强度(向更高处或更低处移动)。当震荡点被超越，但成交量显得可疑时，耐心的买方会站在一边，任由价格下降且回到它开始收集时的水平。而派发则恰好相反。当价格下跌时，更大的操控者试图支撑价格，然后在它上涨的时候选择抛售。模式看起来是一样的.只是方向不一样。最简单的办法来辨别市场处于哪一种情形，就是去看价格曾经处在哪里。如果价格之前一直维持增长状态，更有可能是派发：如果价格一直维持下跌状态，更有可能是收集阶段。

MACD在股票买卖技术分析时，是一种使用频率非常高的指标分析工具。它是平滑异同移动平均线的缩写，其前身是双移动平均线。可以用来判断指数强弱变化，股票价格走势方向及能量等。通过这些实战分析，可以很好的将股票买进卖出掌握的非常透彻。

MACD对于股市震荡行情找那个也有借鉴意义，属于趋势型分析指标，对走势的判断能够很好的反应出来。其构成主要是由红绿两柱组合而成。相对而言，其中DIFF线的起伏变化时更为频繁的，而DEA线却表现平缓。MACD柱线即为红绿柱线，其值是由DIFF值与DEA相减的两倍。当MACD的值为正数的时候，其表现是红色柱线在零轴之上。相反，则是绿色柱线在零轴之下。

那么股票投资者在应用MACD指标的过程中，哪些事项值得注意呢?通过实战总结，我们得出以下几点。

1、MACD指标的一个核心特点是具有较强的稳定性，处于长时期能够反映出稳健的买卖信号。由此可知，股民在做中长期股票投资的时候可以加以对此指标的关注。

2、存在优势的同时，也有一定的劣势。主要表现是在，信号反映比较缓慢。如果是短线实操的时候，日线中的MACD指标并不是很适合。但是对于此指标的补短，股民可以对十五分钟及六十分钟的指标做研判。

3、面对上涨或者是下降的股市行情中，股民多此指标的应用会比较有意义。但是如果处于震荡行情或者多空的情况下，该指标的判断不会有太多的利用价值。

什么叫做水上金叉?

首先要跟大家明确的时，这里主要是是基于macd指标零轴来区分的。如果DIFF指标线处于零轴之上，则为水水且为多头市场。反之，为水下，则为空头市场。这样一来，水上金叉就容易理解了。它指的是DEA与DIFF处于零轴之上金叉，意味着股票价格将要迎来一场迅速上涨的走势。

当股票价格位于2+3以后放量建仓，且表现缩量洗盘构成了老鸭头的趋势，后续又有水上金叉出现。投资者如果利用该信号作为预警提前购进该个股的话，则可以选择在相对较低的位置构建停牌一起的筹码。此外，对于那些经过复牌以后有表现巨量跳空高开的时候，则为买家时机，后市看好会有很大的上涨空间。不过在实际过程中，并非所有的水上金叉都能存在涨幅很好的股票，投资者需要辨别。

通过实战分析总结，其实对于一个优质的水上金叉来说，他的出现必然是发生争股价处在上涨起初或者中期的时候。同时，也是位于2+3系统起初及中期。对于末期来说，并不是很好。这个是，对于周期的判断，投资者需要下点功夫。在判断的时候，可以综合波长、基本面、指数等相关指标进行分析研究。

炒股铁律：

1、一个人是否可以做一个证券投资者，其必备的基本素质不是头脑聪明、思维敏锐，也不是股龄多长、知识多渊博、学历多高深，而是“要有止损的勇气和决心”。

2、股市中赚钱很快，但亏钱也很快，而且，每次亏钱大都是在赚了钱后洋洋自得之时发生的。所以，安全第一，赚钱第二。不带刹车别上路，没“设止损”不下单。在交易前一定要先决定退出点。

3、股市是一个充满机会也充满陷阱的地方，一定要坚决抵御各种诱惑。“放弃一些机会”，才能抓住一些机会。如果一心追求利润最大化，最终往往是亏损最大化。

4、股市不创造价值，我们财富的增值来自于对方的失误。不同的股票或同一股票在不同阶段不能有相同的预期，“出现卖出信号就立即”。看对不赚钱，做对才盈利。没有成功卖出，所有利润都是纸上富贵。

5、每个人都有“恐惧”和“贪婪”心理，主力专找这两个死穴攻击。散户却不承认自身有此毛病。——主力有远大目标，显得大智若愚;散户有小聪明，却往往自作聪明。

6、心态比策略重要，策略比技术重要，技术比运气重要，但有一点绝不重要，那就是“消息”。—— 四处打探消息，把道听途说的传言作为选股依据，最容易成为主力出逃时的牺牲品。“舆论关注的股票您最好先放弃”。

7、大盘的实际走势往往超乎大多数人的预期，“自作聪明预测大盘的顶和底是愚蠢的”。行情在绝望中诞生，在犹豫(分歧)中发展，在疯狂中结束。政策的调控，消息的传闻，只能延缓它的运行速度，但改变不了它的必然趋势。

8、股市有风险，但我们不要惧怕风险。而应了解风险，懂得风险，警惕风险，“管理风险”，“控制风险”，因而规避大风险—— 股市最大的风险是不给我们控制风险(改正错误)的机会。因此，每次成功卖出(不论是止赢还是止损)，我们都要感谢机会。

钓鱼时，我们都有自己的钓鱼方法，只钓咬自己钩的鱼，不能因为别人钓上鱼了，自己的浮漂还没动，就着急拉杆。别人有别人的方法，别人浮漂动，不一定代表你的浮漂也在动。对于股票交易来说也一样，只有属于自己规则里面的行情，才属于自己;不在自己定好的交易行情内的，再大的行情，也不是自己的，错过了不可惜。正所谓：没有什么好的行情与坏的行情，关键都在于我们自己如何把握。

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