散户怎么不断完善资金管理手段

管理资金最主要有两个目的，一是控制账户风险，二是增大资金使用效率。（下面是小编为大家收集的散户怎么不断完善资金管理手段相关信息，希望你喜欢。）风险控制是第一位的，完善自己的资金管理模式，最重要的就是要把自己的风险控制体系建立起来并能够有效执行。同时，投资是为了赚钱，如果给好的赢利模式配以充分的资金使用效率，那么收益率将达到更高的水平。

完善自己的资金管理模式，要懂得控制仓位的大小。很多人都喜欢满仓操作，不分行情、不分个股或品种，甚至不管是股票还是期货，这种不加分别的满仓操作是极其危险的，也是对自己的资金不负责任的。我们应该根据自身的操盘水平来控制仓位，水平高的仓位可以高一点，水平低的仓位低一点又何妨?同时还应根据不同的行情来控制仓位，振荡行情时仓位低一点甚至空仓，趋势明确时仓位可以高一点。

完善自己的资金管理模式，要懂得品种组合的重要性。对做期货的投资者来说，品种组合尤为重要，如果只做一个品种，一方面风险无法对冲，遇到极端行情时，可能会由于出场不畅而遭受较大损失;另一方面资金使用效率太低，做期货仓位太重会加剧风险，而仓位太轻又失去了借助杠杆的意义。因此不同类型品种的投资组合一来可以有效化解极端行情的风险，二来可以提高资金使用效率。

完善自己的资金管理模式，最核心的目的还是风险控制。我们应该用80%以上的时间设计对风险的控制，而只用20%的时间去思考如何赢利，尽量不亏损、少亏损才是我们能够赚钱的重中之重。

提高把握时机的能力

市场走势是所有交易参与者心理预期汇集而成的价格表现。每天多空博弈的激烈程度，反应的恰恰是多空双方每天的“思想斗争”。市场的涨跌，涨跌的强弱，均是多空双方心理预期博弈的结果。

对一个普通投资者来说，做多做空的时机选择非常重要，但是如果价格低就做多或者价格高就做空，或者亏了钱就加仓，那就相当于是站在了市场博弈输掉的一方，胜出的可能比站在已经获胜的一方要小得多。总想着逆势而为的交易者，很容易对市场失去耐心，有句格言是这么说的，“市场会尽一切可能把大部分交易者气疯，只要有人逆势而为，市场的趋势就会一直持续”。

那么，我们应该如何跟随趋势，如何完善自己的时机选择?涨了5%就跟进还是涨了10%、20%再跟进?

判断趋势是否成立，是否可以跟进，实际上和趋势本身无关，而是和你的操作模式有关。也就是说，如果你是长线交易者，很多小趋势对你来说根本就不是趋势，而如果你是短线交易者，很可能日内的涨跌趋势都会影响你的方向和头寸。所以说，首先要明白自己是何种类型的投资者，然后再去跟进适合自己操作模式的趋势。

资金管理是投资方法论最重要的组成部分之一。我们用几次和大家详聊这个问题。

我们日常听到的大多关于资金管理的话题是关于“止损”的。我们就从“止损”开始谈资金管理问题。事实上，股票是很难践行止损的。有经验的朋友，都知道商品期货做一手，一个点位的变动大都在10-30块钱之间，在这个范围内，小周期的短线还是可以通过止损操作来保存本金的。

但是股票不一样。首先，股票的特征是不加杠杆，因此如果本金太少，就起不到资产配置、财富增值的效果;第二， A股是T+1交易，因此大多只能按照较大的日线级别周期进行操作，这无疑大大增加了短线的风险;第三，有些时候股票价格变动剧烈(如果你长期在这个市场，你总会遇到一些股票变动剧烈的时候)，在这些短时间剧烈下跌的行情中很有可能无法及时止损，导致“被套”。因此在股票交易中资金的管理就尤为重要。

风险承担与投资期限

股票资金管理的前提是搞清楚自己所能承担的风险以及投资的期限。“风险承担”这个话题有点抽象，大多数人对这个是没有明确的概念的，更不可能去量化自己所愿意承担的风险，所以这这里我们先不去讲这个方面。而投资期限，这个是相对好搞清楚、能搞清楚、可以量化的。举些个例子，如果你有几十万，但是这笔钱是你等几个月拿来付首付的，那么这笔钱的投资期限最多也就几个月;同样的几十万，可能你没有什么特别的计划用途，而且除了这笔钱之外，你还有其他资金可以应不时之需，那这几十万的投资期限可能就很长。

合理的预期收益

除了了解风险承受能力/意愿以及投资期限外，股票资金管理还和一个重要因素有关：合理的预期收益。股票市场不是赌场，投资股票也不是赌博。因此一心想到股市创造翻番的财富神话是不太现实的，要摈弃这种不切实际的想法。要以合理的预期收益作为导向，进行合理的资产管理。

控制风险

除了上述两点之外，我们要明确，资金管理的很重要的一个目的是控制风险。股票的风险来自哪里?来自你的头寸(持股)，你要是空仓，那股市的波动对你来说没什么风险。

基于以上三点，为大家介绍“金字塔”式的资金配置结构、“分批止损”的方法以及“卖错敢于买回来”的理念。

01

金字塔加仓

金字塔的资金管理模式能够防止判断失误时候的本金损失。极少有机会可以抓住股价转折点以及一大波单边行情的中间，因此不要在第一次开仓的时候就满仓或者重仓。尽管通过分析可以做到50%以上的正确率，但每一笔交易都是独立事件，都有犯错的可能(而且还不低)，因此控制风险暴露至关重要。当然有人会有疑惑：如果第一次不重仓，那就赚的少，怎么翻倍呢?这就回到我们开始讲的那个前提：树立关于投资回报的合理观点。如果人人都在翻番，那亏的是谁的钱呢?

02

分批止损/止盈

分批止损有两个原因。第一，当市场在告诉你，这笔交易可能有问题的时候，应该通过减小头寸来减小风险，这既保护了本金也保障了后期操作的良好心态。第二，特别是止损的情况，一个快速下跌的行情可能不能让你在事先设立的止损点清仓，这个时候先减少一部分仓位至关重要。事实上，大多数人因为难以做到完全止损就一点也不卖了，后面损失越来越大，更不想卖，这直接导致“被套”。在管理资金的时候，需要设立几个可能的止损点。具体的我们以后再谈

03

如果卖错一定要勇敢地买回来

价值投资必须知道这一点!头寸不是损失了就不能再获得，不是获得了就一定不能卖掉!是否保留头寸不仅仅和公司价值有关，也和市场价格、市场情绪紧密相连。

当市场出现不理性的时候，值30块钱的股票可能只卖到10块钱，这个时候你可能在20买进去了，一定要在低于此价位的合适位置设置止损(对第一次开仓就重仓的交易者来说，尤其重要)。更关键的是，止损之后，当股票开始反弹并且技术上确立的时候，第一时间果断买入(因为股票基本面、价值判断没有变)。

今天我们对资金管理的前提、目的、方法做了一个简要分析，后面我们以后将会详细地解释这三种方法，并告知大家如何配合使用。

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