新三板一周大事记：天星资本、九鼎再成焦点

1、分层时代 天星资本引发的新三板思考

5月27日，新三板放开私募基金新三板做市试点。临门一脚的天星资本再次卷入风口浪尖，热议此起彼伏。

东海证券是协作转让的龙头股，联讯证券是做市转让的龙头股，天星资本是新三板基金的新“土豪”，是为三剑客。东海证券与联讯证券已然与天星资本保持着强关联度，东海证券通过旗下东海基金的子公司参股天星，联讯证券则通过多只资管计划以顾问形式与天星合作。此外明天系旗下的证券平台恒泰证券也通过直投公司参与了天星挂牌前的定增。三剑客都在押注新三板，天星的受挫，其对新三板的连锁反应将会如何?

2、传九鼎投资被要求退市 公司否认称系谣言

6月1日午间，新三板公司九鼎集团和A股公司九鼎投资同步发布“关于不实传闻的澄清公告”，针对前一日微信文章《传九鼎投资将被退市正在与监管层博弈》指出的“有消息称国内知名PE基金管理公司九鼎投资或将被要求退市”等内容进行回应。

两家公司均指出，根据全国中小企业股转系统及上海证券交易所等相关规则，两家公司均未发现存在触发退市规定的情形;两家公司的管理层、董事会、监事会或股东大会均未研究过或讨论过退市事宜。

3、三板最严上会令出台 在审私募少数可通过

私募机构的挂牌准入，在现有标准的基础上，新增加了8个方面的条件。除“一行三会”监管的企业和私募机构可以在新三板挂牌，以小额贷款公司、融资担保公司、融资租赁公司、商业保理公司、典当公司等为代表的具有金融属性的企业被明确拒之门外，对已受理的也将予以中止审理。

4、股转系统连罚5家券商 均违反同一种情况

股转系统对券商的监管日益趋严，在5月26日一口气发出5张罚单，5家券商均违反的同一种情况，即在提价《后续加入做市申请》之时，挂牌公司仍然为协议转让方式，这一情况违反了《全国中小企业股份转让系统业务规则(试行)》第5.4条，和《全国中小企业股份转让系统主办券商管理细则《试行)》第十七条的规定，是颇为频发的问题。

5、股转副总经理：近期主要推动四方面工作

5月28日，全国股转公司副总经理高振营在2016金融街论坛的分论坛《对话股转系统--深化新三板改革，培育经济新动力》上表示，全国股转公司近期主要推动四方面工作，即稳妥实施挂牌公司的分层、优化市场的服务管理，并称制定鼓励企业挂牌同时融资的规则是下一步要重点推进的工作。

风险提示：本文仅作为投资参考，不构成投资建议，一切投资操作信息不能作为投资依据。投资有风险，入市需谨慎!