基本面分析和技术分析的区别

基本面分析和技术分析的区别

【1】基本面重内在，而技术面重外在。基本面结合上市公司自身的经营能力、宏观经济环境、行业经营环境等角度出发，可以反映出一家上市公司的内在价值;而技术面的本质是通过分析从交易活动收集的统计数据(如价格变动和交易量)来评估证券和识别交易机会。

【2】长线投资看基本面，短线投资看技术面。长期来看，一家上市公司的市值最终还是受到其基本面因素的影响，一支股票基本面越好，其价格大概率是走高的，但是价格走高的形式却是通过技术面来表现的。

基本面是什么意思

1、基本面是指对宏观经济、行业和公司基本情况的分析，包括公司经营理念策略、公司报表等的分析。包括宏观经济运行态势和上市公司基本情况。

2、宏观经济运行态势反映出上市公司整体经营业绩，也为上市公司进一步的发展确定了背景，因此宏观经济与上市公司及相应的股票价格有密切的关系。上市公司的基本面包括财务状况、盈利状况、市场占有率、经营管理体制、人才构成等各个方面。

股票基本面分析有哪些?

1、公司概况是公司的基本信息，比如公司主要经营业务，投资者可以分析主营业务是否具有发展前景。

2、股东情况是公司股东的基本情况，包括：流通股东、非流通股东、股东户数、实际控制人、解禁时间等情况，查看股东情况可以了解股票是否有机构投资。

3、财务指标看现金流量表(表示公司周转的资金，越多越好)、资产负债表(表示公司负债情况，负债越少越好，主要看流动比率和速动比率)、利润表(表示公司收入，越多越好)。

从哪些方面分析公司基本面

通常大家理解的基本面，价值投资就是看性价比。那这只股票是否便宜，这其实是错的。很简单的例子。工商银行现在4.5元/每股，买一手只需要450块钱。贵州茅台1810元/每股，买一手需要181000元。(数据来源2022年3月10日)

那咱们能简单的通过4.5元和1810元来判定一家公司的是否性价比高，或者谁便宜吗?当然不能。这时候就需要评估一家公司的PE。

也就是市盈率

市盈率=每股价格/年度每股的净利润，简单说如果一只股票是10元，每股净利润是1元，那么市盈率就是10倍。换个理解就是你10块钱买的股票，要10年才能回本。利润相同的情况下，如果你股价涨到了100元每股则你需要100年才能回本。

那是不是市盈率越低越好?意味着回本周期更短。其实不然，做投资一定不能绝对。不要武断决定，凡事都是有利有弊。

市盈率其实更多是反应对一个公司未来盈利的预期，不同行业给的PE也是不一样的，大家看好的公司觉得未来盈利会高增长的，就会给他高PE。银行业的平均市盈率是5.2倍，白酒行业的平均市盈率是41倍。显然大家对白酒的预期会更高一些。

市盈率离不开的就是行业，要结合国家政策、行业发展、公司效益。

我其实建议大家买只股票之前，去看看近几年国家政策，和行业发展以及它的竞争对手。在我国大家应该很清楚政策拥有绝对的领导权，资金进场前一定会研究各种政策，以及预演未来政策发展动向。很简单的今年针对在线教育的政策，大家就很容易理解了。在线教育绝对是朝阳产业，未来发展前景很大。但政策来临时一定会踩踏，我不相信大家会比大资金走的快。所以研究国家政策，以及行业发展对看基本面尤为重要。

看完政策、行业就开始看公司，先看对标公司。看他们的主营构成，主营产品是公司主要盈利部分。大家聚焦的也是主营业务。茅台的主营茅台占84%，系列酒11%，其他业务3.3%。通过这个思路咱们找到跟公司主营业务相近的公司，看他的主营构成是什么的。酒鬼酒主营白酒占比为99.7%

第二步看毛利率，茅台2020年报数据是91.41%，2021年前三季度是91.19%。而同行业的酒鬼酒的两年毛利为80%，看完毛利再看看净利润茅台的净利润2021中报数据为53%，酒鬼酒的近利润为29%。

这样，我们带入一下现在我们的逻辑，白酒作为消费的大热门市场前景得到投资者认可，无利空政策出现。

表格后面有一个营收的增速，也意味公司的未来是否还在保持增长，但如果数据变化较大就应该去看看是否有其他因素。或者吧时间线拉长在对比。

我相信看完这个表格，大家会有自己的想法。你是更喜欢稳定的行业龙头。还是喜欢一些成长空间更大的。

最后说明一下，并不是贵州茅台一定好，酒鬼酒不好。数据反馈的是公司的成长情况，跟自己的投资风格一样。每家公司也有自己的风格。数据可以和你的投资风格所匹配。

股票基本面分析包括哪些内容?

基本面分析包括在宏观上研究一个国家的财____________策、货币______策、通过科学的分析方法，找出市场的内在价值，股票。在微观研究上市公司经济行为和相应的经济变量，为买卖股票提供参考依据。选股之前需要对股票的基本面进行分析。看是否有投资价值。

选择买入的股票，一般看上市公司的基本面。基本面主要抓住的重点是(目前)流通盘，一般在1.5到3亿左右，赢率在20倍以下体现了个股的赢利能力及对应的股价水平。要看近期公告中有没有潜在的影响赢利的信息及要看属于的行业板块比如科技股，又比如银行业等，对于国家扶持的行业或者地区等。

投资者每天都在接触基本面方面的信息和各种研究报告，每天也有不少专家给你分析市场的供求关系以及宏观经济环境，但投资者的交易结果并没有大的改观。基本面的分析一般都含有大量的数据和______表，报告里的数据不仅全面，而且相当准确。大部分都是研究人员去搜集整理的，甚至行业或田间地头考察而来的。

很多人想通过基本面的分析来预测市场的未来，总是认为通过研究基本面的情况可以得出市场未来的方向。基本面分析的功能不是预测市场，作用更多的是告诉市场价格波动的原因，不至于因为对基本面情况的一无所知而对市场价格的涨跌。