怎么才能长线鉴定持股

提到长线的时候，很多没有投资计划的投资者，都是从短线做成长线，被动的持股，这是其一;还有对于买入股票的位置不加考虑，在高危区做长线，长年被套，而在解套后又仓皇出逃，这是其二。正确的操作长线是在操作好股票有盈利的状态下坚持长期持有，在出现脱轨的颠覆性上涨后卖出股票。买到好股票才是长线持股的必备条件。

那么什么是可以操作的好股票，那就是能够持续为股东创造高额利润的公司。简单举一个例子：万科A和长城汽车。从财务数据看到，前者去年(2016年)的收入是2404.77亿，而它的运营成本在1691.42亿，毛利率在30%;后者年收入是986.36亿，运营成本在743.60亿，毛利率在14%。虽然两家公司都有增长，但是万科的毛利率偏高，在市场中竞争中相对于长城汽车处于一个优势地位，二选一，万科是好公司。同样的茅台去年的年收入是401.55亿，营业成本是158.89亿，毛利率是61%，是一个更加优秀的公司。这是一个好公司的初步筛选，要做到选出好股票还需要更多的工作。就这一点就可以筛掉80%的公司了。

选好股后在进行操作的时候坐过山车是很多长线投资者经常遇到的问题，除非你是坚定不移的持股，坚决不做差价，我想没人这样子操作，遇到暴跌后不仅利润缩小更甚至于本金的亏损陷入之前的持股误区。在一波的上升行情中，大家都想知道什么位置是压力位置，回撤位置又在哪里，而这些分析就要借助技术分析。今天使用江恩软件的多种百分比(江恩波段百分比、波段百分比延伸线)作出判断。江恩的百分比分割原理是江恩的三分和八分。

三分：120度(33.33%)、240度(66.67%)。

八分：45度(12.5%)、90度(25%)、135度(37.5%)、180度(50%)、225度(62.5%)、270度(75%)、315度(87.5%)、360(0)

这些分割的位置子在上涨的时候都是未来的压力位置，在下跌的时候都是未来的支撑位置。根据不同股票的走势适用不同的分析工具，同时也适用不同的分析工具。三分位置和百分之五十都是比较重要的压力位置。在长线投资中，遇到高位的压力位置进行适当减仓，进行高抛低吸。

1、从回调的幅度来判断

在一轮行情中，会出现几次比较大的调整，而这些整理的目前第一目标位置就是240度(66.67%);之后就是第二和第三目标位置——上升波段的的180度(50%)和120度(33.33%)。如果回调的在240度附近或者上方的时候，就重新回涨，表示上涨行情继续，并且是强势股;但是破位240度，那么下一个重要支撑是180度，上涨行情也没有结束。如果破位了180度，直接回调120度，最后一个三分位置，这时候股票已经下跌了一大半的涨幅，也是这段行情最后一个支撑位置，很多优质个股会在此位置形成反转，但是破位就不要操作了。这三个支撑位置是选择强势股回调操作和持有上涨走势股票持仓变动的非常有效的分析方式。下面我们从图形中看看不同的走势，供大家学习。

上图中使用江恩波段百分比延伸线分析，第一个波段回调了240度位置后继续开启了一波上涨周期。

上图中使用波段百分比测算第一波上涨走势回调位置，最终在120度位置形成反转。而且价格非常精确，仅仅有两分之差。

在上面的内容中，我们分析过万科A的盈利能力，下附上一张它的走势供大家学习。很显然180度位置是这只股票的关键回撤和支撑位置，在突破25.9位置中后市两拨走势中或者在第一波减持后补仓，都是可以完全通过江恩波段百分比延伸线精准把握的。这些回回撤的利润也是非常丰厚的。

2、从反弹的幅度来判断

在一轮下跌走势中，每一次的下跌之后都有大的反弹走势出货走势，这种走势如果是被套将是唯一的机会。从高位回落之后通常股价会有一个较大的反弹，如果反弹的位置仅仅是到达240度位置位置，说明是弱势反弹;如果是到达了180度位置后继续下跌，这时候表示下跌行情并未结束，而在实战中，此位置很容易形成反弹的高点位置;如果反弹高度已经到达了120度位置，这股票很容易就会出现整理的状态，也会是反弹结束的位置。如果之前涨幅过高，大多数的情况不适合;这种分析方法在一些基本面较好，走势稳健的个股会有好的分析效果。

在5178的逃顶我们不提，在之后下跌的2850点位置结束的下跌之后，在8月底到12月底之一波的反弹，我们现在看来，是一波弱势反弹，并且在240度位置进行了长久的横盘占当，并且后市走出了极端的行情，这都是值得学习的分析经验。

想在股票市场赚大钱，持有股票的本领要下苦功去学，不管你是否有水平研究指数，是否有水平选择票，真正能使你赚到钱的真功夫就是如何持股。

1：耐心：“成功的农夫绝不会在播种之后，每隔几分钟就把他们挖起来看看长的怎么样，他们会让谷物发芽，让他们生长 。”

2：人性的弱点“恐惧”：止损易，止盈则为难中之难，难在获利后那种害怕得而复失的复杂心态。

3：解决的方法：制定规则，执行规则。好的公司买价低一路持有不要管其他任何因素的干扰。 耐心等待正确的时机和耐心坐等的重要性!!!

耐心的益处。等待正确的机会可以增加成功的可能性。你不用常常处于市场中。像埃德·洛弗热在他的经典著作<—个股票经纪人的回忆>中说的，“在任何地方、任何时间都做错事的是纯粹的傻瓜，而华尔街的傻瓜认为他必须在所有时间都交易。”著名投资者吉姆·罗杰斯对做交易时的耐心做了更生动的描述：“我只管等，直到有钱躺在墙角，我所要做的全部就是走过去把它捡起来。”换句话说，除非他确定，交易看起来简单得就像捡起地上的钱一样，否则就什么也别做。

坐等的重要性。耐心不仅在等待正确交易时很重要，而且在保持正在运作的交易时也非常重要。不能适时地从正确交易中获利是获利受局限的关键因素。我再一次引用洛弗热在(一个股票经纪人的回亿>中的话：“从来不是我的思考替我赚大钱，而是我的坐功。明白了吗?我一动不动地坐着。”比尔·埃克哈特在这方面的评论尤其使人难忘：“一条常见……但却是完全给入误导的格言是，获利不会让你破产。这恰恰说明了许多交易者是怎样破产的。业余交易者破产是因为遭遇到大的损失，职业交易者破产是因为只获得小的利润。”

人性的弱点——人的本性不是努力去扩大收益，而是努力去扩大获得收益的机会!!

将收益尽量扩大，而不是将获胜次数尽量扩大。埃克哈特解释说，人的本性不是努力去扩大收益，而是努力去扩大获得收益的机会。这表明，我们不能集中致力于最大限度的收益(和损失)——这个缺点导致了不能优化绩效的结果。埃克哈特坦率总结道：“交易的成功率在统计绩效时是最不重要的，甚至可能是和绩效成反比。”杰夫·亚思，一个非常成功的交易者，论述同样的命题：“有一个基本观念对玩扑克和股权交易都适用，我们的主要目的不是要赢对手多少次，而是把获利尽量扩大。”

“这里让我说一件事情：在华尔街经历了这么多事情，在赚了几百万美元，又亏了几百万美元之后，我想告诉你这一点：我的想法从来都没有替我赚过大钱，总是我坚持不动替我赚大钱，懂了吗?是我坚持不动!对市场判断正确丝毫不足为奇。你在多头市场里总是会找到很多一开始就做多的人，在空头市场里也会找到很多一开始就做空的人。我认识很多在适当时间里判断正确的人，他们开始买进和卖出时，价格正是在应出现最大利润的价位上。他们的经验全部跟我的一样--也就是说，他们没有从中赚到真正的钱。能够同时判断正确又坚持不动的人很罕见，我发现这是最难学习的一件事。但是股票作手只有切实了解这一点后，他才能够赚大钱。"摘自《股票做手回忆录》

最难的功夫——自我控制

成功的交易者总是张着两只眼，一只望着市场，一只永远望着自己。任何时候，最大的敌人，就是你自己。校正自己，永远比观察市场重要。

向控制自己下功夫!心理控制、行为控制的重要性怎么强调都不过分，只要能过这一关，就成功一半了，这点做不到，其他部分做的再好都没用。

要成功首先要有能力控制自己的行为。做不到这一点，无人能帮你。也不可能迈出这最后半步。

知和行的问题。我话说重一点：实际上还是一知半解的原因。无知，无谓行;一知半解，难行;真知(跟市场尽量融为一体，以自己的视角读懂市场)，易行。

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